第三節(jié)、貸款質(zhì)押分析
一、質(zhì)押與抵押的區(qū)別（掌握）
質(zhì)押和抵押的區(qū)別：
第一個(gè)區(qū)別是，質(zhì)權(quán)的標(biāo)的物與抵押權(quán)的標(biāo)的物的范圍不同。一般來說，質(zhì)權(quán)的標(biāo)的物為動(dòng)產(chǎn)和財(cái)產(chǎn)權(quán)利，動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押形成的質(zhì)權(quán)為典型質(zhì)權(quán)。而抵押權(quán)的標(biāo)的物可以是動(dòng)產(chǎn)和不動(dòng)產(chǎn)，以不動(dòng)產(chǎn)最為常見。
第二個(gè)區(qū)別是，標(biāo)的物的占有權(quán)是否發(fā)生轉(zhuǎn)移不同。抵押權(quán)的設(shè)立是不需要轉(zhuǎn)移抵押標(biāo)的物的占有，而質(zhì)權(quán)的設(shè)立則需要轉(zhuǎn)移質(zhì)權(quán)標(biāo)的物的占有。按照教材的說法，這是質(zhì)押和抵押最重要的區(qū)別。
第三個(gè)區(qū)別是，對(duì)標(biāo)的物的保管義務(wù)不同。對(duì)押權(quán)人來說，沒有保管標(biāo)的物的義務(wù)，而對(duì)質(zhì)押權(quán)人來說，如果轉(zhuǎn)移占有質(zhì)押物，就要負(fù)有保管標(biāo)的物的義務(wù)。
第四個(gè)區(qū)別是，受償順序不同。對(duì)質(zhì)權(quán)的設(shè)立，一個(gè)質(zhì)物只能設(shè)立一個(gè)質(zhì)押權(quán)，因而沒有受償順序的問題。而抵押物可以設(shè)定數(shù)個(gè)抵押權(quán)，當(dāng)數(shù)個(gè)抵押權(quán)同時(shí)存在的時(shí)候，有受償?shù)南群箜樞蛑帧?/span>
第五個(gè)區(qū)別是，能否重復(fù)設(shè)置擔(dān)保不同。一個(gè)抵押物的抵押權(quán)可以重復(fù)設(shè)置，但由于質(zhì)押合同是從質(zhì)物移交給質(zhì)權(quán)人占有之日起生效，因此在實(shí)際中不存在同一質(zhì)物上重復(fù)設(shè)置質(zhì)權(quán)的現(xiàn)象。
第六個(gè)區(qū)別是，對(duì)標(biāo)的物孳息的收取不同。
在抵押期間，抵押物所產(chǎn)生天然孳息和法定孳息，都由抵押人收取，抵押權(quán)人無權(quán)收取。而質(zhì)押期間，質(zhì)權(quán)人則依法有權(quán)收取質(zhì)物所生成的天然孳息和法定孳息。
二、貸款質(zhì)押設(shè)定條件（掌握）
1、質(zhì)押的范圍
商業(yè)銀行可接受的財(cái)產(chǎn)質(zhì)押包括五類：第一類是，出質(zhì)人所有的、依法有權(quán)處分的機(jī)器、交通運(yùn)輸工具和其他動(dòng)產(chǎn)；第二類是，匯票、支票、本票、債券、存款單、倉單、提單；第三類是，依法可以轉(zhuǎn)讓的基金份額和股權(quán)；第四類是，依法可以轉(zhuǎn)讓的商標(biāo)專用權(quán)，專利權(quán)、著作權(quán)中的財(cái)產(chǎn)權(quán)等知識(shí)產(chǎn)權(quán)；第五類是，依法可以質(zhì)押的其他權(quán)利，包括合同債權(quán)、不動(dòng)產(chǎn)受益權(quán)和租賃權(quán)、項(xiàng)目特許經(jīng)營權(quán)、應(yīng)收賬款、侵權(quán)損害賠償、保險(xiǎn)賠償金的受益轉(zhuǎn)讓權(quán)等。
商業(yè)銀行不可接受的財(cái)產(chǎn)質(zhì)押包括七類：所有權(quán)、使用權(quán)不明或者有爭議的財(cái)產(chǎn)；法律法規(guī)禁止流通的財(cái)產(chǎn)或者不可轉(zhuǎn)讓的財(cái)產(chǎn)；國家機(jī)關(guān)的財(cái)產(chǎn)；依法被查封、扣押、監(jiān)管的財(cái)產(chǎn)；珠寶、首飾、字畫、文物等難以確定價(jià)值的財(cái)產(chǎn)；租用的財(cái)產(chǎn)以及其他依法不得質(zhì)押的其他財(cái)產(chǎn)等。
2、質(zhì)押材料
我們常見的質(zhì)押材料，主要包括：擔(dān)保意向書、質(zhì)押財(cái)產(chǎn)的產(chǎn)權(quán)證明文件、出質(zhì)人資格證明、出質(zhì)人須提供有權(quán)做出決議的機(jī)關(guān)做出的關(guān)于同意提供質(zhì)押的文件、決議或者其他具有同等法律效力的文件或證明以及財(cái)產(chǎn)共有人出具的同意出質(zhì)的文件。
其中，對(duì)出質(zhì)人的資格證明，一般要求，如果出質(zhì)人是法人，那么應(yīng)該提供經(jīng)工商行政管理部門年檢合格的企業(yè)法人營業(yè)執(zhí)照、事業(yè)單位營業(yè)執(zhí)照；如果出質(zhì)人是非自然人非法人的其他機(jī)構(gòu)，那么應(yīng)該提供經(jīng)工商行政管理部門年檢合格的營業(yè)執(zhí)照、授權(quán)委托書。
而對(duì)出質(zhì)人決議機(jī)關(guān)同意質(zhì)押的文件，通常包括但不限于授權(quán)委托書、股東會(huì)議決議和董事會(huì)決議。對(duì)股份有限公司、有限責(zé)任公司、中外合資企業(yè)和具有法人資格的中外合作企業(yè)作為出質(zhì)人的，應(yīng)查閱這幾類公司或企業(yè)的章程，確定有權(quán)就擔(dān)保事宜做出決議的機(jī)關(guān)是股東會(huì)還是董事會(huì)（或類似機(jī)構(gòu)）。
3、質(zhì)物的合法性
通常主要通過兩方面來判斷質(zhì)物的合法性，一個(gè)是出質(zhì)人對(duì)質(zhì)物、質(zhì)押權(quán)利的占有的合法性，另一個(gè)是，質(zhì)物、質(zhì)押權(quán)利的合法性。
出質(zhì)人對(duì)質(zhì)物、質(zhì)押權(quán)利的占有的合法性
通過四方面審查：用動(dòng)產(chǎn)出質(zhì)的，應(yīng)通過審查動(dòng)產(chǎn)購置發(fā)票、財(cái)務(wù)賬簿，確認(rèn)其是否為出質(zhì)人所有；用權(quán)利出質(zhì)的，應(yīng)該對(duì)權(quán)利憑證上的所有人與出質(zhì)人是否為同一人。如果不是，則要求出質(zhì)人出示取得權(quán)利憑證的合法證明，如判決書或他人同意授權(quán)質(zhì)押的書面證明；審查質(zhì)押的設(shè)定是否已由出質(zhì)人有權(quán)決議的機(jī)關(guān)做出決議；如質(zhì)押財(cái)產(chǎn)為共有財(cái)產(chǎn)，出質(zhì)是否經(jīng)全體共有人同意。
質(zhì)物、質(zhì)押權(quán)利的合法性
通過六方面審查：第一是，所有權(quán)、使用權(quán)不明或者有爭議的動(dòng)產(chǎn)，以及法律規(guī)定禁止流通的動(dòng)產(chǎn)是不能夠作為質(zhì)物的；第二是，凡出質(zhì)人以權(quán)利憑證出質(zhì)，必須對(duì)出質(zhì)人提交的權(quán)利憑證的真實(shí)性、合法性和有效性進(jìn)行確認(rèn)。確認(rèn)時(shí)應(yīng)該向權(quán)利憑證簽發(fā)或制作單位查詢，并取得該單位出具的確認(rèn)書；第三是，凡發(fā)現(xiàn)質(zhì)押權(quán)利憑證有偽造、變?cè)燠E象的，應(yīng)重新確認(rèn)，經(jīng)確認(rèn)確實(shí)為偽造、變?cè)斓?，?yīng)該及時(shí)向有關(guān)部門報(bào)案；第四是，海關(guān)監(jiān)管期內(nèi)的動(dòng)產(chǎn)作質(zhì)押的，需由負(fù)責(zé)監(jiān)管的海關(guān)出具同意質(zhì)押的證明文件；第五是，對(duì)于用票據(jù)設(shè)定質(zhì)押的，還必須對(duì)背書進(jìn)行連續(xù)性審查，要求每一次背書記載的事項(xiàng)和各類簽章必須完整齊全并且不得附加條件，并且各類背書都是相互銜接的，也就是前一次轉(zhuǎn)讓的被背書人必須是后一次轉(zhuǎn)讓的背書人，另外，還要求票據(jù)質(zhì)押一定要辦理質(zhì)押權(quán)背書手續(xù)，而且在辦理了質(zhì)押權(quán)背書手續(xù)的票據(jù)上一定要注明質(zhì)押或者設(shè)質(zhì)等字樣。第六是，對(duì)以股票設(shè)定質(zhì)押的，必須是依法可以流通的股票。
4、質(zhì)押價(jià)值、質(zhì)押率的確定
質(zhì)押價(jià)值的確定
對(duì)于有明確市場價(jià)格的質(zhì)押品，如國債、上市公司流通股票，存款單、銀行承兌匯票等，其公允價(jià)值即為質(zhì)押品的市場價(jià)格。
對(duì)于沒有明確市場價(jià)格的質(zhì)押物，如上市公司法人股權(quán)等，則應(yīng)當(dāng)在以下價(jià)格中選擇較低者為質(zhì)押品的公允價(jià)值：公司最近一期經(jīng)審計(jì)的財(cái)務(wù)報(bào)告或稅務(wù)機(jī)關(guān)認(rèn)可的財(cái)務(wù)報(bào)告中所寫明的質(zhì)押物的凈資產(chǎn)價(jià)格；以公司最近的財(cái)務(wù)報(bào)告為基礎(chǔ)，測算公司未來現(xiàn)金流入量的現(xiàn)值，所估算的質(zhì)押品價(jià)格；如果公司正處于重組、并購等股權(quán)變動(dòng)過程的時(shí)候，可以交易雙方最新的談判價(jià)格，作為確定質(zhì)押品公允價(jià)值的參考。
質(zhì)押率的確定
信貸人員應(yīng)根據(jù)質(zhì)押財(cái)產(chǎn)的價(jià)值和質(zhì)押財(cái)產(chǎn)價(jià)值的變動(dòng)因素，科學(xué)的確定質(zhì)押率。確定質(zhì)押率的主要依據(jù)是：質(zhì)押物的適用性和變動(dòng)能力、質(zhì)押物的價(jià)值變動(dòng)趨勢。質(zhì)押物也會(huì)出現(xiàn)實(shí)行性貶值、功能性貶值以及經(jīng)濟(jì)性貶值的情況。
5、質(zhì)押的效力
主要涉及兩個(gè)方面：一個(gè)是，債權(quán)人有權(quán)依照法律規(guī)定以該質(zhì)押財(cái)產(chǎn)折價(jià)或者以拍賣、變賣該財(cái)產(chǎn)的價(jià)款優(yōu)先受償。另一個(gè)是，質(zhì)押擔(dān)保的范圍包括主債權(quán)及利息、違約金、損害賠償金、質(zhì)物保管費(fèi)用和實(shí)現(xiàn)質(zhì)權(quán)的費(fèi)用，以及當(dāng)事人約定的其他事項(xiàng)。
三、貸款質(zhì)押風(fēng)險(xiǎn)分析
1、貸款質(zhì)押風(fēng)險(xiǎn)分析（了解）
目前銀行辦理的質(zhì)押貸款在業(yè)務(wù)中主要有如下風(fēng)險(xiǎn)：虛假質(zhì)押風(fēng)險(xiǎn)、司法風(fēng)險(xiǎn)、匯率風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)。
2、質(zhì)押貸款風(fēng)險(xiǎn)防范（掌握）
為防范虛假質(zhì)押風(fēng)險(xiǎn)，銀行要切實(shí)核查質(zhì)押物的真實(shí)性，對(duì)動(dòng)產(chǎn)或權(quán)利憑證質(zhì)押，銀行要親自與出質(zhì)人一起到質(zhì)押物托管部門辦理登記，將出質(zhì)人手中的全部有效憑證質(zhì)押在銀行保管。為防范司法風(fēng)險(xiǎn)，銀行必須嚴(yán)格審查各類質(zhì)押物適用的法律、法規(guī)，確保可以依法處置質(zhì)押物；對(duì)難以確認(rèn)真實(shí)、合法、合規(guī)性的質(zhì)押物，應(yīng)該拒絕質(zhì)押。為防范質(zhì)押物的價(jià)值風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)該要求由專業(yè)機(jī)構(gòu)對(duì)質(zhì)押物的價(jià)值進(jìn)行認(rèn)定，再確定一個(gè)有利于銀行的質(zhì)押率，一般選擇價(jià)值比較穩(wěn)定的動(dòng)產(chǎn)或權(quán)利作為質(zhì)押物，而應(yīng)該謹(jǐn)慎接受由股票、權(quán)證這種價(jià)值變化大的財(cái)產(chǎn)，作為質(zhì)押物。為防范操作風(fēng)險(xiǎn)，銀行首先必須確定質(zhì)押是否需要登記，然后，要按規(guī)定辦理登記手續(xù)。再者，銀行還要將質(zhì)押證件作為重要有價(jià)單證歸類保管，而且一般不應(yīng)該出借。
例題：
1、關(guān)于質(zhì)押貸款的特點(diǎn)表述不正確的是( )。
a 銀行在放款時(shí)占主動(dòng)權(quán)，手續(xù)比較復(fù)雜
b 質(zhì)物價(jià)值穩(wěn)定性好
c 銀行對(duì)質(zhì)物的可控制性強(qiáng)
d 質(zhì)押易于直接變現(xiàn)處理
答案:a
[解析] 質(zhì)押貸款中，銀行在放款時(shí)占主動(dòng)權(quán)，處理質(zhì)押物手續(xù)較為簡單。